Futures di Bitget – Comprendere la gestione del rischio di liquidazione e di deficit di collaterale
[Tempo di lettura stimato: 5 minuti]
Al fine di gestire efficacemente il rischio di mercato e proteggere gli asset degli utenti, Bitget Futures ha sviluppato un solido sistema di gestione del rischio per gli scenari di liquidazione e di deficit di collaterale. In questo articolo spieghiamo come avviene l'allocazione dei fondi residui in base al rapporto di valore della posizione e come viene calcolato il prezzo più sfavorevole, così da aiutare gli utenti a comprendere meglio il processo di gestione del rischio di Bitget.
Calcolo del prezzo più sfavorevole
Il prezzo più sfavorevole indica la perdita potenziale massima che un contratto futures potrebbe subire in condizioni di mercato estreme. Il calcolo varia a seconda che la posizione sia long o short.
Posizioni con margine incrociato:
Assegneremo i fondi residui del conto margine incrociato in proporzione al valore di ogni posizione rispetto al valore totale di tutte le posizioni, al fine di determinare il prezzo più sfavorevole per la liquidazione di una posizione.
Rapporto di valore della posizione = valore della posizione specifica ÷ valore totale di tutte le posizioni con margine incrociato
• Per le posizioni long:
Prezzo più sfavorevole = mark price ÷ (1 – tasso della commissione di liquidazione) – fondi residui nel conto margine incrociato × rapporto di valore della posizione ÷ numero di posizioni ÷ (1 – tasso della commissione di liquidazione)
• Per le posizioni short:
Prezzo più sfavorevole = mark price ÷ (1 + tasso della commissione di liquidazione) + fondi residui nel conto margine incrociato × rapporto di valore della posizione ÷ numero di posizioni ÷ (1 + tasso della commissione di liquidazione)
Posizioni con margine isolato:
Per le posizioni long: Prezzo più sfavorevole = (margine della posizione – prezzo della posizione × posizione long) ÷ [posizione long × (tasso della commissione di liquidazione – 1)]
Per le posizioni short: Prezzo più sfavorevole = (margine della posizione + prezzo della posizione × posizione short) ÷ [posizione short × (tasso della commissione di liquidazione + 1)]
Il tasso delle commissioni di liquidazione è fissato a 0.0006.
Vantaggi del sistema di gestione del rischio di Bitget
Il meccanismo di liquidazione e di deficit di collaterale di Bitget utilizza un sistema basato su formule, concepito per limitare le perdite degli utenti durante i periodi di estrema volatilità. I vantaggi principali includono:
• Distribuzione equa: i fondi residui vengono allocati in base al rapporto di valore della posizione per garantire l'equità.
• Regolazione dinamica: i prezzi più sfavorevoli vengono ricalcolati in tempo reale sulla base dei prezzi di mercato attuali e delle commissioni applicate.
• Trasparenza: tutte le formule e i processi di calcolo sono disponibili pubblicamente per favorire la fiducia degli utenti.
Sintesi
Bitget continua a impegnarsi per fornire un ambiente di trading sui futures sicuro e trasparente. Allocando i fondi residui in base al rapporto di valore della posizione e calcolando il prezzo di liquidazione più sfavorevole, il nostro sistema di gestione del rischio è progettato per proteggere efficacemente gli asset degli utenti nelle condizioni di volatilità del mercato.
FAQ
1. Che cos'è il sistema di gestione del rischio di Bitget per i futures?
Bitget Futures dispone di un sistema di gestione del rischio per gli scenari di liquidazione e di deficit di collaterale, finalizzato a gestire efficacemente il rischio di mercato e proteggere gli asset degli utenti.
2. Come viene calcolato il prezzo più sfavorevole per le posizioni con margine incrociato?
Per le posizioni con margine incrociato, i fondi residui nel conto vengono allocati in base al rapporto di valore di ciascuna posizione.
• Posizioni long: Prezzo più sfavorevole = mark price ÷ (1 – tasso della commissione di liquidazione) – fondi residui × rapporto di valore della posizione ÷ numero di posizioni ÷ (1 – tasso della commissione di liquidazione)
• Posizioni short: Prezzo più sfavorevole = mark price ÷ (1 + tasso della commissione di liquidazione) + fondi residui × rapporto di valore della posizione ÷ numero di posizioni ÷ (1 + tasso della commissione di liquidazione)
3. Come viene calcolato il prezzo più sfavorevole per le posizioni con margine isolato?
• Posizioni long: Prezzo più sfavorevole = (margine della posizione – prezzo della posizione × posizione long) ÷ [posizione long × (tasso della commissione di liquidazione – 1)]
• Posizioni short: Prezzo più sfavorevole = (margine della posizione + prezzo della posizione × posizione short) ÷ [posizione short × (tasso della commissione di liquidazione + 1)]
4. Qual è il tasso della commissione di liquidazione utilizzato nei calcoli?
Il tasso della commissione di liquidazione è fissato a 0.0006 sia per le posizioni con margine incrociato che per quelle con margine isolato.
5. Quali sono i vantaggi del sistema di gestione del rischio di Bitget?
Il sistema offre una distribuzione equa dei fondi residui in base al rapporto di valore della posizione, un ricalcolo dinamico in tempo reale dei prezzi più sfavorevoli e una completa trasparenza, poiché tutte le formule e i processi sono accessibili pubblicamente.
6. Con quale frequenza vengono ricalcolati i prezzi più sfavorevoli?
I prezzi più sfavorevoli vengono ricalcolati in tempo reale sulla base dei prezzi di mercato attuali e delle commissioni applicate.
Esclusione di responsabilità e avviso di rischioTutti i tutorial di trading forniti da Bitget hanno uno scopo puramente educativo e non devono essere intesi come una consulenza finanziaria. Le strategie e gli esempi condivisi hanno uno scopo puramente illustrativo e potrebbero non riflettere le reali condizioni del mercato. Il trading di criptovalute comporta dei rischi significativi, tra cui la potenziale perdita dei fondi. Le prestazioni passate non garantiscono i risultati futuri. Effettua sempre delle ricerche approfondite e comprendi i rischi associati. Bitget non è responsabile delle decisioni di trading prese dagli utenti.
